创金合信资源主题精选股票A净值上涨4.54% 请保持关注

金融工具基金04月02日，新创金合信资本主题精选股票型发起证券投资基金(即创金合信资本主题精选股票A，代码003624)公布最新净值，上涨4.54%。

本基金单位净值为0.9537元，累计净值为0.9537元。

创金合信资源主题精选股票型发起式证券投资基金成立于2016-11-02，业绩比较基准为“中证内地资源主题指数*90.00% + 银行活期存款*10.00%”。本基金成立以来收益-4.63%，今年以来收益18.43%，近一月收益2.84%，近一年收益-14.57%，近三年收益--。近一年，本基金排名同类（570/592），成立以来，本基金排名同类（553/715）。

金融界基金定投排行数据显示，近一年定投该基金的收益为1.53%，近两年定投该基金的收益为-8.14%，近三年定投该基金的收益为--，近五年定投该基金的收益为--。（点此查看定投排行）

基金经理为李游，自2016年11月02日管理该基金，任职期内收益-4.63%。

最新定期报告显示，该基金前十大重仓股为中国石油（持仓比例8.89% ）、山东黄金（持仓比例8.45% ）、中金黄金（持仓比例7.64% ）、陕西煤业（持仓比例5.73% ）、中国神华（持仓比例5.68% ）、紫金矿业（持仓比例5.62% ）、盛达矿业（持仓比例4.33% ）、天齐锂业（持仓比例4.09% ）、赣锋锂业（持仓比例3.48% ）、江西铜业（持仓比例3.16% ），合计占资金总资产的比例为57.07%，整体持股集中度（高）。

最新报告期的上一报告期内，该基金前十大重仓股为中国石化（持仓比例9.74% ）、华友钴业（持仓比例9.63% ）、中国石油（持仓比例9.52% ）、赣锋锂业（持仓比例9.25% ）、天齐锂业（持仓比例9.17% ）、中国神华（持仓比例7.09% ）、陕西煤业（持仓比例6.41% ）、紫金矿业（持仓比例4.40% ）、宝钢股份（持仓比例3.02% ）、三钢闽光（持仓比例2.95% ），合计占资金总资产的比例为71.18%，整体持股集中度（高）。

报告期内基金投资策略和运作分析

报告期内本基金通过对宏观经济和行业景气度的分析，采取自上而下的选股策略。报告期内本基金重点投资了石油、黄金、煤炭和新能源汽车上游锂钴等几个行业。报告期内，因内部去杠杆和外部贸易战的影响，市场对经济的悲观预期攀升，大宗商品价格和资源股都出现了显著的下跌。

截至报告期末创金合信资源主题精选股票A基金份额净值为0.8053元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-34.23%，同期业绩比较基准收益率为-31.28%；截至报告期末创金合信资源主题精选股票C基金份额净值为0.7892元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-34.72%，同期业绩比较基准收益率为-31.28%。

管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

因为货币政策偏宽松以及财政政策更加积极，2019年市场相比2018年会有更多的结构性机会。19年全球经济不景气的情况下，大宗商品价格会比较疲弱，不过大宗商品股票已经很大程度上提前反映了这一悲观预期，煤炭、有色行业的大多数个股已经跌回了2015年底供给侧改革前的水平，部分个股的市净率已经跌至历史最低位，预计资源股2019年震荡为主，伴随政策的放松和刺激，会有一些阶段性的反弹机会出现。