商业养老保险潜力巨大

随着我国老龄化的深入，养老压力巨大。风能数据显示，2016年，65岁以上人口达到1.49亿，占总人口的10.80%，比上年增长0.3个百分点。根据“2016年中国居民退休准备指数”，中国居民退休准备指数为6，明显低于去年的6.51。居民对退休生活的信心下降，退休准备不足。

同时，我国还存在基本养老保险收支压力大、企业年金保障有限等问题。我国养老保障体系包括基本养老保险、企业年金和个人商业养老保险三个层次。关于基本养老保险，2012年以来，基本养老保险基金支出增速快于收入增速。2014-2015年扣除财政补贴后，企业职工基本养老保险基金收入持平或略低于支出，收支压力较大。企业年金方面，企业参与率低，增长缓慢。2016年，全国企业年金公积金1.1万亿元，同比增长16.26%；参保企业和从业人员分别增长1.06%和0.39%，增速为近10年来最低。

而我国商业养老保险却有着巨大的发展空。2016年，具有养老功能的个人保险费收入为8600亿元，占个人保险费收入的25%，保险责任准备金约为1.9万亿元。在社会保障制度发达的国外，具有养老保险功能的个人保险费收入约占50%。相比于此，我国商业养老保险有了空的大幅度提升。

此外，商业养老保险也会对保险机构的专业能力提出更高的要求。一方面，保险消费需求日益多样化和差异化，保险机构在各类保险产品的设计、销售、承保和支付方面面临竞争挑战；另一方面，商业养老保险的监管政策将继续完善。保险机构需要在加强投资能力和确保合理回报的同时，提高风险管理和偿付能力。大型保险公司在数据资源、人才、相对完善的风险控制和内部控制机制等方面具有优势，在商业养老保险未来的发展中将具有优势。