商业银行流动性风险管理指引干货 | 如何解读银监会《商业银行流动性风险管理办法》

正文/小白阅读财经(ID:小白都凯京)

近日，银监会在官网发布了《商业银行流动性风险管理办法(征求意见修订稿)》。该意见草案对商业银行流动性风险管理提出了新的方法和要求，对银行和投资市场的未来发展有着非常重要的影响。

修订后的《流动性办法》于2018年3月1日生效，为优质流动性资产的充足率和流动性匹配率设定了合理的过渡期，让银行有充足的准备时间。

商业银行的流动性风险是什么？很简单，银行是公认的“土豪”，但同时也是负债最多的企业。比如A银行吸收100元存款，构成A的负债。然后发放了80元的贷款。此外，15元作为法定存款准备金存入央行账户，5元的超额存款准备金也存入央行账户。有一天，客户突然要求从10元里取钱。但由于法定存款准备金无法使用，5元的超额存款准备金只能使用，但这并不能满足客户的取款需求。这就是商业银行的流动性风险，严重的话会导致银行破产。

为了防范流动性风险，银监会对商业银行进行流动性管理，即对银行资产负债构成有一定的规定。为实现这一目标，银监会规定商业银行必须满足两个监管指标:流动性比率和流动性覆盖率。

后来随着银行业的发展，根据银监会的说法，旧的指标越来越不能满足流动性风险管理的需要。特别是原有指标只适用于资产在2000亿元以上的银行，而资产在2000亿元以下的中小银行缺乏有效的监管指标。

近年来，小银行发展迅速。截至2015年，全国共有农村信用社、农村银行、农村商业银行、城市商业银行、股份制商业银行和民营银行3693家。

因此，本意见稿在原有的基础上增加了流动性管理的三个量化指标，即净稳定资本比率、流动性匹配率和优质流动性资产充足率。

现在小白将向你介绍这三个指标:

1.净稳定资金比例(比例应不低于100%):这个指标过去一直存在，但只体现在央行的MPA考核中。与银监会的规定不同，精神创伤和痛苦评估不是一个硬性指标，精神创伤和痛苦就像是央行为商业银行安排的一次考试。净稳定资金比例只是试题之一。达不到标准会影响期末考试成绩，成绩高的银行在资金方面会享受央行的特殊“照顾”。

根据公式:净稳定基金比率=可用稳定基金÷所需稳定基金

适用于资产在2000亿元(含)以上的商业银行。

稳定资金是指在银行的资金来源(股东借入或投入)中可以长期使用(据说是连续使用一年以上)。所需稳定资金是指在出现流动性压力时，需要多少长期稳定资金；可用稳定资金是指现在可以使用多少长期稳定资金。净稳定资金比例越高越好。(这个计算过程很复杂，不是特别专业的人很难理解，可以直接跳过。)

2.优质流动资产充足率(不低于100%)

优质流动资产充足率=优质流动资产÷短期现金净流出

优质流动资产一般是指安全性相对较高、期限较短的资产，如活期存款、手头现金等。监管要求是，当银行存在流动性压力时，在30天内实现这些资产能够满足银行的正常“运营”。

3.流动性匹配率(不低于100%)

流动性匹配率=加权资金来源÷加权资金使用

我举个例子。如果A的资金来源包括国债(一年以内)、手头现金、国债(一年以上)，由于国债(一年以内)和手头现金都比较短，容易变现，那么它们的“流通权重”可以认为是100%，国债(一年以上)的期限相对较长。我们可以把流通重量看成80%(流通。

也就是说，为了提高流动性匹配率，商业银行在资产配置上需要增加短期资产，减少长期资产。流动性匹配率越高越好，因为短期资产比长期资产更安全。

影响

1.防止商业杠杆和期限错配:例如，在现实中，银行a购买100万10年期国债(利率为4%)，然后抵押10年期国债借入100万短期资金(期限为1年，利率为3.5%)，再次购买100万10年期国债的情况并不少见。

在这个过程中:

a、银行a只有100万资金，却持有200万长期国债，达到了增加杠杆的目的。

b、如果A持有到期的10年期国债，那么A需要将10年期国债连续抵押10次才能借入100万短期资金，也就是形成期限错配。

现在流动性匹配率(不低于100%)意味着你持有的长期国债必须满足要求，这样A就不能再用借入的资金购买10年期国债，从而实现去杠杆化。在过去，增加杠杆一直是银行收入的重要来源，但现在增加新的比率肯定会有助于去杠杆化。以下是近期流通的同业存单(债券的一种)。可以看出，短短几年间，同业存单增长迅速，其中相当一部分原因是由于杠杆的增加。