理财收益怎么算 理财的收益要怎么算

很多人在投资理财和借钱的时候不知道怎么计算利率和收益。今天我们就来说说常用的投资理财小工具。今天的内容有两大模块:

规划投资金融具体投资项目的收益率怎么算

第一个方面是从资金规划的角度，告诉大家如何规划自己的投资金额，比如我现在有多少钱，如果五年后投这个票，我以后有多少钱。或者说我希望五年后有多少钱。现在该怎么办？

另一方面，从投资决策的角度分析不同的投资产品。实际年化收益率是多少？或者与不同的借款渠道相比，哪个实际利率更低？

那么让我们开始第一个模块——我们应该如何计划资金

在大多数情况下，我们通常要解决的问题类似于现在的万年投资率，也就是10%。十年后会变成什么样？或者希望30年后退休能有100万，现在年化收益率6%。每个月应该存多少钱？

像这些问题，无论是计算未来总收益还是当期本金，都可以通过一套非常简单的公式来解决。这个组合公式是PV/FV/PMT的组合，它们各自的公式如下:

=PV

=FV

=PMT

这些参数代表不同的含义。这里解释一下PV、利率、nper、pmt、FV、类型

接下来，我们将使用这个公式来解决上面提到的两个问题。

第一个问题:如果我们现在有一万元投资，回报率是10%，十年后会怎样？遇到这样的问题，可以分三步算。第一步，看我们刚才说的五个变量，哪个是我们需要的。问题要求十年后的总收益，也就是说我们需要得到FV的值，所以我们用第二个公式=FV。让我们看看其他四个变量的值。第一期利率等于年投资收益率的10%，第二期nper为10年，第三期pmt等于0，因为标题为一次性投资；第四个现值，PV，为1万元。

然后在EXCEL中打开一个新的SHEET，在空框中填入=FV。大家一定要记住这10000块钱是出的，所以加个负号。按回车键可以得到一个结果:25，937.42元，是10年后的总收入。

第二个问题:30年后退休希望有100万。现在年化收益率6%。每个月应该存多少钱？这是一个典型的解决支付金额的例子。按照刚才问的同样三个步骤，第一步是确定解的方向。问题里我们问的是每个月存多少钱，其实是我每个期间需要投入多少本金的问题，所以他的未知量是PMT。我们已经知道期数是30年，年化利率是6%。但是需要注意的是，既然问题是每个月存了多少钱，那么就需要把期数改成月数，利率也换算成月利率。最简单的计算就是6%除以12得到0.5%的利率。周期数乘以12个月等于360个月。既然没有提到我现在有多少钱，现值PV为0。我们希望30年有100万，那么最终价值FV是100万，第一步就完成了。接下来第二步，打开excel，在a 空框中输入= PMT 。这里要得到100万，所以不加负号就是正值。最后按回车键得到一个-995.51，也就是每个月存900多元，30年后你就有自己的100万养老基金了。

经常有一些小伙伴在练习这些公式的时候想不通为什么一个是正号，一个是负号。你只需要记住，未来的收入流入是正号，付出的金额是流出，所以是负号。只要你不反转流出和流入方向，就不会影响我们的计算值。

看了这个故事，相信你可以想象一下，诺贝尔去设立诺贝尔基金的时候，他有想过，在投资收益不变的情况下，我未来投入多少本金，可以支撑多少年的诺贝尔奖。相信大家都可以用这个公式发现这是一个PV问题。

另一方面，如果我一年投资15000元，20年后得到25万元，我每年应该追求多少回报？那是一样的，就是让我们把速率放在这组公式的前面，让我们在EXCEL中试试。

现在我们来看第二种情况——具体投资项目的收益率如何计算。先说两个关于这方面的问题。你可能想知道的第一个问题是，你每年投资了N种产品，你的实际年化投资回报率是多少；此外，我们经常想比较不同产品的实际利率。

事实上，这两个问题可以用一个公式来解决。当然我们会介绍两个以它为核心的变种。

这个新朋友是IRR公式。比如你不知道你有没有用过信用卡分期付款。消费金额比较大的时候，他们会收到银行推荐分期付款的短信。我们以12期为例。好像每个月只需要交0.66%的手续费。有些人可能会很快转向爱情。0.66%乘以12个月小于8%。这个利率不高。这个时候我们需要问一下我朋友IRR，看看是不是真的8%。

内部收益率的全称叫做内部收益率，可以看作是我们前面学过的利率公式的2.0版。综合考虑各期现金流入不相等怎么办。经过这个加权，就可以得到实际利率。如果一万元分12期支付，每月手续费为0.66%，即每月还款额为899.33元。

再次使用EXCEL表格，先输入期初值为-10000元，然后在接下来的12个月期末支付899.33元。在连续12个网格中输入该金额后，找到另一个空网格并输入=IRR，选择所有13个相应的数据，然后输入回车键。这个公式也要注意现金流方向，收支一定要相反，利率和期数一定要对应。如前所述，我们应该将月利率转换为年利率。

知道了IRR之后，你会发现有很多不清楚的收益或者不清楚的资金成本是可以利用的。接下来我们来认识一下IRR的兄弟——Xirr，它可以应用到更广泛的场景中。

我想举个例子。从2005年到2010年，小P已经买入股票近五年了。详情如下

2005年3月8日买了1万。

2007年4月8日又买了一万

2010年7月14日，又买了2万。

截至2016年6月20日，小P持有的股票市值已经达到8.7万元

虽然初期业绩不错，但小P想知道他这些年投资的股票平均回报率是多少？如果要比较的话，假设我是2005年开始买固定收益P2P的。比它性价比高吗？因此，此时使用XIRR公式。

大家会发现，和前一个相比，最不同的一点是，我们的IRR公式的默认时间间隔是一样的。比如我刚算好每个月还贷，但是小P现状不规范怎么办？只要能算出每次投资的资金和时间，以及最终投资的总价值，就可以算出来。和之前一样，我们打开EXCEL，在两列中输入投资金额和对应的投资时间，如图。请注意，时间必须是这种格式，因为EXCEL应该认识到这是一个日期的概念。金额栏与前面提到的相同。投资金额用负号表示，回收金额用正号表示。

接下来找一个空为白色的地方，回车=XIRR，然后选择我们刚才输入输入回收金额的列，输入逗号，然后选择日期列。如下图:

最后，按回车键得到我们要计算的回报率

我们可以看到，近几年小P投资股票的年化收益率为9.76%。也就是说，2005年他买了一个产品，固定收益9.76%。如果是这样的话，他到现在会得到8.7万元的本息。

为什么要假设他投资的是固定收益产品？其实IRR和XIRR在投资决策中用的比较多，因为我的目标当然是选择一个风险更低回报更高的投资类别。当我们面对各种投资产品时，它们可能有不同的回收时间和不同的声称回报率。在这种情况下，我们应该使用lRR或XIRR公式，将它们都放入一个统一的年化收益率标准中。这样可以做出更好的投资决策，或者考虑资金的机会成本。

好了，收益率的计算方法在这里基本完成了。其实没有什么复杂的数学要求，只是大家都需要用到excel，所以关键在于实际操作。希望大家看完之后马上练习计算自己的产品。回报率是多少。