48岁买什么保险比较好专题之必读！！！年底下架前，最值得入手的养老年金险

上一期提到，继今年2月1日正式实施《互联网保险业务监管办法》后，银保监会将于10月22日正式下发《关于进一步规范保险机构互联网人身保险业务有关事项的通知》(“《通知》”)，迎接互联网保险的变化。

最为关键的是，《通知》对于互联网人身险产品经营实施分级分类监管，不同资质的险企可经营的互联网人身险产品范围将有所不同。在拥有互联网人身险经营资格的60余家保险公司中，能满足经营长期普通型人寿、年金保险要求的险企，依据相关监管数据推测可能只有20余家。

同时，《通知》要求已经开展互联网人身保险业务的险企，必须在2021年12月31日前全面符合各项要求。这意味着，从2022年1月1日开始，只有重新通过审批或备案的互联网专属产品才能够通过互联网进行销售。

也就是说，当前在售的“高性价比”互联网产品，包含增额终身寿险、年金险、重疾险等，都必须在2021年12月31日前下架，重新洗牌。就这点而言，消费者应该且买且珍惜，从业者更要掌握时机为客户的长远利益负责。

未来的两个月将是“高性价比”互联网保险的黄金购买时间，消费者真不能再犹豫，该及时入手了。

最值得入手的养老年金险

继上期之后，今天我们从“利益”和“特色”两个角度，介绍目前市场热销、年底必然下架的4款养老年金险，下期我们接着介绍几款最值得入手的重疾险。

这4款养老年金险是：北京人寿的京福颐年、中荷人寿的金生有约、爱心人寿的百岁人生和横琴人寿的臻享一生。

四款产品的“利益”对比

以30岁，女性，交费期5年，年交保费10万，总保费50万，60周岁开始领取年金为例。

下表IRR数据，小数点第3位采用4舍5入计算，同样的IRR可以再对比年化单利。

1. 年金领取金额

4款产品的年领年金金额分别为：京福颐年75800元、百岁人生70960元、金生有约70800元、臻享一生68800元。这4款产品都是活多久就领多久，演示虽然只演示到105岁，活到120岁一样年年可领。

2. 回本期

由于养老年金险的主要功能在转移长寿风险、保证有与生命等长的现金流，不在于资金的灵活性，因此其回本期一般晚于增额终身寿。

京福颐年第8年回本最快，接近增额终身寿的回本期。百岁人生第16年、臻享一生第17年、金生有约第18年回本。

3. 现金价值

京福颐年前30年现金价值的增长速度最高，但开始领取年金后一年现价即归零。其他3款产品的现价差距不大。

金生有约在保证领取期后一年现价归零；百岁人生和臻享一生一直到104周岁都还有现金价值。

现价归零，看似不利于被保险人，但如果从保证养老储备不被动用、挪用、借用角度来看，现价归零反而是对被保险人的“保护”。

4. 内部收益率（IRR）

在此，我们以已领取年金加上退保可拿到的现金价值来计算养老年金险的IRR。

由于产品特性和功能不同，养老年金险前期的IRR低于增额终身寿。

百岁人生在第46年IRR3.5%、金生有约、臻享一生在第47年IRR同时为3.51%、百岁人生在第54年IRR3.56%，始超过增额终身寿IRR3.5%的最高极限（上一期我们推介的4款增额终身寿的预定利率皆为3.5%，IRR最高只能无限接近3.5%）。

在第70个保单年度，4款养老年金险的IRR都超过4%，其中京福颐年IRR4.3%最高。但由于京福颐年在开始领取年金后一年现价归零，因此IRR在第31年会有陡降，一直到第53年度IRR3.48%才反超第30年的IRR3.4%。

5. 身故保障

4款产品的身故保障都一样：

年金领取前为当年度的现价价值和累计所交保费取其大者；

开始领取年金后，在保证领取期间内身故，一次性向养老年金受益人给付保证领取期间内应给付的养老年金总额与已给付养老年金两者的差额；

在保证领取期间后被保险人身故，不再给付身故保险金且合同效力终止。

从以上各种“利益”的角度来看，这4款产品有各自的优势。我们接下来再从各个产品“特色”功能来加以比对，以有助于大家做最后的抉择！

四款产品的“特色”功能

我们分别从保证领取期间、领取方式、可否加、减保、第二投保人、是否自带投保人豁免以及健康告知、免责事项、可否附加护理险10个等面向，针对这4款产品的“特色”功能整理出下表：

1. 保证领取期间

京福颐年、金生有约、臻享一生保证领取期间皆为20年。百岁人生保证领取期间为到80周岁（不含），以60周岁开始领取而言，一样保证领取20年。

2. 年领或月领

4款产品都能选择年领或月领，京福颐年、百岁人生、臻享一生月领的金额是年领金额的8.5%（年领是年初一次性给付，月领分12期给付所以给予2%的利率）。金生有约是以月领为基础，选择年领的话则为月领金额的11.8倍（月领是分12期给付，年领是年初一次性给付，所以有近2%的贴现）。

3. 加保

除百岁人生外，其他3款产品都不可以加保。在此，特别强调一点，产品停售后就不能再加保。

4. 减保

京福颐年可以减保，但开始领取年金后由于现价归零，减保在事实上已无可能；百岁人生在领取年金前可以减保，开始领取年金后不可减保。其他两款产品不能减保。

由于养老年金险现价较低，除非急需，否则减保并不合适。

5. 隔代投保

4款产品都不支持隔代投保。

6. 第二投保人

臻享一生可以设置第二投保人，例如父母给孩子投保，孩子未成年时，第二投保人可指定为父母中的另一方；孩子已成年或者成年后投保，可以指定为孩子本人或者父母的另一方作为第二投保人；又例如，投保人是被保人的配偶时，第二投保人可以指定为被保人本人。其他3款产品无此功能。

7. 自带投保人豁免

京福颐年为未成年人投保时，且投保人未满60周岁前因意外身故或全残可以豁免未到期保费。

臻享一生投保人未满70周岁前因意外导致身故或全残可以豁免未到期保费。

8. 健康告知事项

百岁人生趸交无需健告，期交年交保费200万以下也无需健告。臻享一生采用简易核保，次标准体可以承保。其他两款产品的健告都是4项。

9. 免责条款

百岁人生免责条款5条，其他3款产品都是7条。

10. 附加护理险

金生有约和臻享一生可附加护理险，其他两款产品无。注意一点：2022年1月1日以后护理险就不得在互联网销售。

相信透过上述10个“特色”功能的对比，会有助于从我们今天介绍的4款网红养老年金险中，挑选出自己最合适的产品。

买增额终身寿或养老年金险？

这两期我们分别介绍了4款增额终身寿和4款养老年金险。

那么？到底我们该选购买哪类产品呢？两个原则：

如果你看中的是资金运用的灵活性或资产传承。那么，“增额终身寿险”应该比较合适。

如果你对自己的寿命比较乐观，觉得自己能长命百岁，更在意有一笔终身确定的现金流。

那么，“养老年金险”应该比较合适。

详细可参看普罗PRO保公众号（选养老年金还是增额终身寿）一文。

结语

这几年，已发生两次对消费者影响巨大的产品大面积停售事件：

一是2019年年末一批预定利率4.025%的年金险的下架；

二是2021年元月底，因为更新重疾定义使用规范，老重疾产品的集体下架。

2021年年末将再次发生高性价比产品大面积下架的情况。

未来的两个月将是“高性价比”互联网保险的黄金购买时间，消费者真不能再犹豫，该及时入手了。

欢迎关注普罗PRO保公众号