景顺内需增长贰号 景顺长城内需增长贰号混合型证券投资基金2019年第1号更新招募说明书摘要

(续B61版)

基金管理人可以按照《销售办法》和基金合同的规定，选择符合条件的其他机构代理销售基金，并及时履行公告义务。

第二，注册人

名称:京顺长城基金管理有限公司

地址:深圳市福田区中信西路1号嘉利建筑广场1栋21楼

法定代表人:丁毅

电:0755-82370388- 1646

川镇:0755-22381325

联系人:邹宇

第三，律师事务所和办案律师

名称:北京金诚通达律师事务所

地址:北京建国门内大街22号华夏银行11楼

负责人:田豫

电:010-85237766

川镇:010-65185057

律师:何·银豹和徐志豪

四、会计师事务所和注册会计师

名称:普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)

地址:上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行大厦6楼

办公地址:上海市湖滨路202号普华永道中心11楼

管理合伙人:李丹

电话:(021)23238888

传真:(021)23238800

联系人:朱虹宇

注册会计师:徐康伟、朱虹宇

四.基金名称

京顺长城内需增长第二混合型证券投资基金。

动词 （verb的缩写）基金类型

契约开放。

不及物动词基金的投资目标

通过优先投资国内需求驱动行业的优势企业，基金可以最大限度地分享中国经济和产业快速增长带来的收益，实现基金资产的长期、可持续、稳定升值。

七.基金的投资方向

本基金投资流动性良好的金融工具，包括依法发行上市的境内股票和债券，以及经中国证监会批准允许本基金投资的其他金融工具。

在资产配置方面，股票投资的最高比例和最低比例分别为95%和70%，债券投资的最高比例为30%。

基金优先考虑国内经济增长最接近的需求驱动型行业中的优势企业，这些行业的投资占股票投资的比例不低于80%。

八、基金的投资策略

1.股票投资策略

在投资组合的构建和管理过程中，我们主要采用“自上而下”的投资方法，重点选择基本面良好的优势企业或国内需求驱动行业估值较低的股票。在宏观经济运行与政策分析、金融货币运行与产业景气与政策分析的基础上，修正产业偏好，再结合证券市场形势与政策分析，做出资产配置与组合构建决策。

股票投资部分由“内需驱动”行业中的优势企业主导，基于增长、价值和稳定收益，买入高增长的成长股、价值被市场低估的价值股和能以适当价格提供稳定收益的收益股。

2.债券投资策略

基金的债券投资部分侧重于本金的安全性和流动性。综合分析宏观经济形势，研究货币政策、财政政策、社会政治形势等。，着眼于利率变化趋势的预测，建立收益率曲线变化的预测模型。通过该模型进行估值分析，确定价格中心的变化趋势；同时计算债券组合期限、到期收益率、期限等指标，进行“自下而上”的债券选择和债券品种配置。

3.权证投资策略

本公司将在有效风险管理的前提下，通过研究权证标的证券的基本面，结合期权定价模型对权证价值进行估计，谨慎投资。

基金持有的所有权证市值不得超过基金净资产值的3%。

基金将持续进行定期和不定期的投资组合审查和风险监控，并及时做出相应调整。

九.基金业绩基准

基金整体表现基准=沪深800指数×80%+中国债券指数×20%。

使用上述性能基准的主要原因是:

1.市场代表性

沪深800指数(CSI 800 Index)是由沪深指数股份有限公司编制的指数，全面反映沪深两市大、中、小盘股公司的整体情况。沪深800指数成份股由沪深500指数和沪深300指数组成，具有良好的市场代表性。

2.复合标杆建设的公平性

基金是高持股比例的基金，股票投资比例占基金资产的70%-95%，其中市场中性时的股票持仓量为80%。基金的股票和债券投资基准分别采用市场完全认可的沪深800指数和中国债券指数。股票和债券投资基准在基金整体业绩基准中所占的比例，是根据市场中性时两类资产的投资比例确定的，能够公允反映基金管理人的投资管理能力。

基金业绩基准中使用的指标被暂停或终止的，基金管理人在向中国证监会备案后，可以用其他可以合理用作业绩基准的指标替代原指标。

如果未来法律法规发生变化，或者推出了更具权威性、能够被市场普遍接受的业绩基准，基金管理人可以在向证监会备案后变更业绩基准，并及时公告。

X.基金的风险收益特征

基金是混合型基金，属于高风险程度的投资品种，其预期风险和预期收益水平

低于股票基金，高于货币基金和债券基金。

每个类别的风险定义:

1.投资组合风险

在基金的日常风险管理过程中，投资部门对投资组合风险进行监控和管理。此类风险主要包括以下几种:

(1)系统风险:基金在投资中因市场原因无法规避的风险；

(2)行业配置风险:某行业在基金中的投资比例与基准偏差较大可能产生的风险；

(三)证券选择风险:基金中某只股票的持仓比例与基准存在较大偏差可能产生的风险；

(4)风格风险:投资风格与基准偏离，对某种风格的强调所带来的风险。

2.个股风险

在基金的日常风险管理过程中，投资部门对个股的风险进行监控和管理。此类风险主要包括以下几种:

(一)财务风险:投资过程中，因判断上市公司基本面特别是财务状况失误，导致基金净资产价值受损的风险；

(2)流动性风险:基金资产无法快速、低成本变现，或者无法应对投资者大额赎回的风险；

(3)价格风险:在一定时期内，基金内某一证券在二级市场的股价波动幅度超过一定比例时。

3.衍生品风险

在基金的日常风险管理过程中，投资部门对个股的风险进行监控和管理。目前，这类风险主要是指权证投资带来的风险。

4.运营执行风险

在基金的日常风险管理过程中，运营部和法律、监管和审计部将对运营风险进行实时预警和监控。这类风险主要包括基金在日常运营中违反法律法规或公司相关管理制度，或交易执行中的操作失误、信息系统故障等造成的风险。

XI。基金投资组合报告(未经审计)

景顺长城基金管理人董事会及董事保证本报告所载信息不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个人及连带责任。

基金托管人中国农业银行已按照基金合同的规定对本组合报告进行了审核，确保审核内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。财务数据截至2019年3月31日，本报告所列财务数据未经审计。

1.报告期末的基金组合

2.报告期末按行业分类的股票组合

2.1报告期末按行业分列的国内股票组合

2.2报告期末按行业划分的港股通投资股票组合

没有。

3.按报告期末公允价值占基金净资产值的比例排序的前十名股票投资明细

4.报告期末按债券品种分类的债券组合

在本报告所述期间结束时，基金没有持有债券。

5.按公允价值占基金净资产价值的比例列示的报告期末前五名债券投资明细

在本报告所述期间结束时，基金没有持有债券。

6.按报告期末公允价值占基金资产净值的比例排序的前十名资产支持证券投资明细

截至报告期末，基金没有持有资产支持证券。

7.报告期末，前五名贵金属投资明细按公允价值占基金净资产价值的比例排序

在本报告所述期间结束时，基金没有持有贵金属。

8.按报告期末公允价值占基金净资产值的比例排序的前五名认股权证的投资明细

在报告期末，基金没有持有认股权证。

9.报告期末基金投资的股指期货交易情况说明

9.1报告期末基金投资的股指期货头寸及损益明细

在报告所述期间结束时，基金没有持有股指期货。

9.2基金投资股指期货的投资政策

根据基金的基金合同，基金的投资范围不包括股指期货。

10.报告期末基金投资国债期货交易情况说明

10.1当前国债期货投资政策

根据基金的基金合同，基金的投资范围不包括国债期货。

10.2报告期末，本基金投资的国债期货头寸和损益明细。

在报告所述期间结束时，基金没有持有国债期货。

10.3本期国债期货投资评估

在报告所述期间结束时，基金没有持有国债期货。

11.投资组合报告注释

11.1基金投资前十名证券的发行人是否在此期间受到监管部门的调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责和处罚。

1.宁波银行股份有限公司(以下简称“宁波银行”，股票代码:002142)于2018年12月13日收到宁波市银监局出具的(甬银建飞决字[2018]45号)行政处罚决定书。因违反《中华人民共和国银行业监督管理法》第四十六条，将个人贷款资金非法流入住房市场和购买理财，被处以20万元罚款。

根据基金合同和公司投资管理制度，基金的基金管理人在投资授权范围内，通过正常的投资决策程序对宁波银行进行投资。

2.其余九种证券的发行人在报告期内未受到监管机构的调查，也未在本报告编制日前一年内受到公开谴责或处罚。

11.2基金投资的前十只股票是否超过基金合同约定的备选股票池。

基金投资的前十只股票没有超过基金合同规定的备选股票池。

11.3其他资产的构成

11.4报告期末转换期持有的可转换债券明细

在报告期结束时，基金在转换期内没有持有可转换债券。

11.5报告期末十大股票限制流通情况说明

截至报告期末，基金前十只股票之间无限制性流通。

11.6投资组合报告注释中的其他书面描述

没有。

十二.基金的业绩

基金管理人承诺本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和使用基金资产，但不保证基金会有一定的盈利。该基金过去的表现并不代表其未来的表现。投资是有风险的，所以投资者在做投资决定之前要仔细阅读招股说明书。截至2019年3月31日的基金业绩数据。

1.同期业绩净增长率与基准收益率对照表

2.累计净增长率和业绩基准收益率之间的历史趋势比较

注:基金的资产配置比例为:投资股票的最高比例和最低比例分别为95%和70%，投资债券的最高比例为30%。基金优先考虑国内经济增长最接近的需求驱动型行业中的优势企业，这些行业的投资占股票投资的比例不低于80%。根据基金的基金合同，基金的投资开通期为自2006年10月11日合同生效之日起6个月。开仓期末，基金的投资组合满足上述投资组合比例的要求。自2017年9月15日起，基金业绩基准由“沪深综合指数加权指数×80%+中国债券指数×20%”改为“沪深800指数×80%+中国债券指数×20%”。

十三.基金费用概述

一、与基金运作有关的费用(一)基金费用的种类

1、基金管理人的管理费；

2.基金托管人的托管费用；

3.销售服务费；

4.基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；

5.基金合同生效后与基金有关的会计费用和律师费；

6.基金份额持有人会议的费用；

7.基金的证券交易费用；

8.银行转账费；

9.根据国家有关规定和基金合同可以在基金财产中列支的其他费用。

基金终止清算发生的费用，应当按照实际支出从基金资产总值中扣除。

(二)基金费用的计提方法、计提标准和支付方式

1.基金经理管理费

基金管理费按基金前一日净资产值的1.5%的年利率计提。管理费计算如下:

H = e× 1.5% >当年天数

h是每天应计的基金管理费

e是基金前一天的净资产值

基金管理费按日计算，按日累计至每月月底，按月支付。基金管理人向基金托管人发送基金管理费划转指令，基金托管人在次月的前2个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。遇法定节假日、公共节假日等。，付款日期将被推迟。

2.基金托管人托管费

基金托管费为前一日净资产值的2.5%。年应计率。托管费的计算方法如下:

H=E×2.5%。本年天数

h为每日基金托管费

e是基金前一天的净资产值

基金托管费按日计算，按日累计至每月末，按月支付。基金管理人向基金托管人发送基金托管费划转指令，基金托管人审核后于次月的前2个工作日内一次性从基金财产中提取。遇法定节假日、公共节假日等。，付款日期将被推迟。

3.销售服务费

销售服务费是指基金管理人根据基金合同的约定和当时有效的相关法律法规，从开放式基金财产中计提的一定比例的费用，用于支付销售机构的佣金、基金的营销费用和基金份额持有人的服务费。

基金管理人可在适当时间(但在中国证监会发布《开放式证券投资基金销售费用收取规定》后)开始计提销售服务费，但应至少提前2个工作日在至少一家指定报纸和网站上公告。公告应当载明提供销售服务费的条件、程序、用途和收费标准。

如果基金管理人根据基金合同和当时生效的相关法律法规公告，收取基金销售服务费或适当降低基金销售服务费，则无需召开基金份额持有人会议。

1.基金费用类别的第3-8项应根据相关法律法规及相应协议，按实际费用计入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。

二.与基金销售相关的费用

1.基金申购费(1)申购费率

本基金对申购设定差别费率，申购费率随申购金额的增加而降低。最高认购率不超过2.0%:

(2)计算公式

基金认购份额的计算如下:

订阅费=订阅金额×订阅率

认购净额=(认购金额+认购利息)-认购费用

认购份额=认购净额/基金份额面值

基金认购份额的计算结果应当保留至小数点后两位，小数点后两位的部分应当放弃，放弃部分所代表的资产归基金所有。

2.基金认购费(1)基金可适用以下认购费率:

基金采用金额申购方式，基金申购金额包括申购费和申购净额，其中:

净购买金额=购买金额/(1+购买率)；

认购费=认购金额-净认购金额；

认购份额=认购净额/t日基金份额净值。

基金的认购份额保留至小数点后两位，被丢弃部分所代表的资产归基金所有。

3.赎回费(1)基金的赎回率为:

注:就赎回费而言，一年是365天，两年是730天。

赎回总额=赎回份额×赎回日基金份额净值

赎回费=总赎回金额×赎回率

赎回金额=总赎回金额-赎回费用(3)对于持有期不足7天的投资者，基金将收取不低于1.5%的赎回费用，该费用将全额计入基金财产。对于连续持有期不少于7天的投资者，基金赎回费的25%计入基金资产，其余部分作为登记费和其他手续费。

4.基金转换费(1)基金转换费包括基金转出时收取的赎回费和基金转入时收取的申购补偿费，其中赎回费按照本募集说明书的约定收取，申购补偿费收取如下:申购补偿费= MAX[转入基金中净转出对应的申购费-净转出基金对应的申购费，0]。

资金转出时赎回费的计算；

从股票基金转出时:

转出总额=转出份额×基金转出当日基金份额净值

从货币基金转移时:

转出总额=转出份额×转出当日基金份额净值+待结转收入(全额转出时)

赎回费=转出总额×转出资金赎回率

转出净额=转出总额-赎回费

资金划转时的申购、补交费用计算；

净转入金额=净转出金额-采购冲抵费用

其中，申购补费= MAX[转入资金净转出对应的申购费-转出资金净转出对应的申购费，0]

转入份额=转入净额/转入资金当日基金份额净值

三.未计入基金支出的项目

下列费用不计入基金支出:

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务而造成的费用支出或基金财产损失；

2.基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；

3.基金合同生效前的相关费用，包括但不限于验资费用、会计师及律师费用、信息披露费用及其他费用；

4.根据有关法律法规和中国证监会的有关规定，不得计入基金费用的其他项目。

四.成本调整

达成一致意见后，基金管理人和基金托管人可以根据基金的发展情况降低基金管理费率或基金托管费率，无需召开基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟在新利率实施日前2个工作日在中国证监会指定的至少一家媒体上公告，并报中国证监会备案。

动词 （verb的缩写）基金税

参与基金运作的所有纳税人都应按照国家税收法律法规履行纳税义务。

十四.招股说明书更新部分的说明

1.“三世里。基金管理人"部分，对基金管理人的法定代表人、董事会成员、基金管理人和投资决策委员会成员等相关信息进行了更新；

2.“四世里。基金托管人"部分，对基金托管人的相关信息进行了更新；

3.在“五、相关服务机构”部分，更新了基金份额销售机构的相关信息；

4.“六中。基金份额的购买、赎回和转换”部分，更新基金定期定额投资计划的相关信息；

5.“八世里。基金投资”板块，基金组合报告更新，数据截止2019年3月31日；

6.更新了“x .基金业绩”部分，数据截至2019年3月31日；

7.“22中。其他披露”更新，最近发布了与基金相关的公告目录，目录更新至2019年4月11日。

京顺长城基金管理有限公司

2019年5月25日