中国金融稳定报告 《中国金融稳定报告2016》之银行业

2015年，银行业认真落实国家宏观调控政策，改革发展取得积极进展，服务实体经济和社会发展水平不断提高，风险防控能力增强。但一些行业、领域、地区的金融风险进一步暴露，银行业面临更加复杂的经营环境。仍然需要进一步推进改革，加大创新，全面提高防范风险和服务实体经济的能力。

一.业务状况

(1)资产负债规模不断扩大，制度体系日趋完善

资产和负债规模持续增长。截至年末，银行业金融机构总资产199.35万亿元，比上年末增加27.01万亿元，增长15.7%，同比增长1.81个百分点；负债总额184.14万亿元，比上年末增加24.12万亿元，增长15.1%，同比增长1.73个百分点。其中，五大商业银行资产占比39.21%，较去年底下降2个百分点，全国性股份制商业银行、城市商业银行、农村金融机构资产较去年底分别增长0.35、0.88、0.04个百分点(见图3-1)。

存贷款增速放缓。截至年末，银行业金融机构本外币存款余额139.78万亿元，比上年末增加15.3万亿元，增幅12.29%，同比下降3.97个百分点；各类贷款余额98.49万亿元，比上年末增加11.70万亿元，增长13.48%，增速同比下降0.1个百分点(见图3-2)。从期限看，人民币中长期贷款增长较快，贷款余额50.02万亿元，增长6.32万亿元，同比增长15.4%。分行方面，股份制商业银行、城市商业银行、农村金融机构贷款同比大幅增加。

制度体系越来越完善。中小银行业金融机构数量和市场份额持续上升，市场集中度下降，竞争程度进一步提高。年末全国城市商业银行133家，农村商业银行859家，农村合作银行71家，农村信用社1373家，农村银行1311家。民间资本发起设立银行取得新进展，已设立5家私人银行。

(2)推进经济转型升级，加大薄弱环节信贷投入

支持实体经济提高质量和效率以及结构转型升级。银行业的重点是盘活存量，利用好增量，更加注重结构调整。大力支持“一带一路”、“走出去”等国家重大发展战略，增加小微企业贷款，增强满足实体经济融资需求的能力。

为解决产能过剩矛盾提供金融服务，加大对战略性新兴产业、环保、养老、医疗、内贸流通的支持力度。截至年末，基础设施产业、战略性新兴产业和保障性安居工程贷款分别增长9.4%、7.8%和58.8%；服务业中长期贷款增长14.9%，其中文化产业(文化、体育、娱乐)增长22.0%。

加强对农业、农村和农民的金融支持。“三农”金融服务模式继续创新，涉农贷款余额稳步增长。年末银行业金融机构涉农贷款余额26.4万亿元，同比增长11.7%(见图3-3)。农村金融机构资本和金融实力不断增强，公司治理不断完善，支农能力不断增强。年末农村金融机构贷款余额12.51万亿元，同比增长12.91%。在金融服务全覆盖空各省(区、市)白镇的基础上，25个省(含计划单列市)进一步实现机构和服务全覆盖。

提高小微企业金融服务水平。截至年末，小微企业贷款余额23.46万亿元，占企业贷款总额的36.55%，比上年末增长13.3%，比同期大中型企业贷款增速分别高出1.7和4.4个百分点(见图3-4)。2015年小微企业新增贷款2.76万亿元，占企业新增贷款的41.2%。年末全国小额贷款公司8910家，贷款余额9412亿元，对缓解小微企业融资困难起到了积极作用。

(3)金融机构改革步伐加快，风险防控能力进一步增强

发展型和政策型金融机构改革取得重要进展。中国农业发展银行改革总体实施方案于2014年12月获批，中国发展银行深化改革方案和中国进出口银行改革总体实施方案于2015年3月获批。改革方案明确规定了三家银行的职能定位、业务范围、资本补充、治理结构、内部改革、外部监管和配套改革措施。2015年7月，国家开发银行和中国进出口银行分别获得外汇储备480亿美元和450亿美元，资本实力和抗风险能力明显增强，可持续发展能力进一步增强。与此同时，三家银行业务范围的确定和划分、治理结构的完善和章程的修订也在稳步推进。

大型商业银行改革继续深化。工商银行(601398)、农业银行、中国银行(601988)、中国建设银行(601939)、交通银行(601328)继续深化改革，进一步完善公司治理，积极加快转型发展，激发内生动力，不断提高管理效率和风险防控水平。年末，五大商业银行资本充足率分别为15.22%、13.40%、14.06%、15.39%和13.49%，不良贷款率分别为1.50%、2.39%、1.43%、1.58%和1.51%，年净利润分别为2777.20，中国农业银行三农金融部深化改革范围已扩展至全国。经国务院批准，中国人民银行4月发布《中国人民银行关于全面推进中国农业银行三农金融部改革的通知》，将农业银行全国支行纳入深化三农金融部改革的范围，推动其进一步提高三农金融服务水平。截至年末，中国农业银行试点省(区、市)、县贷款余额2.86万亿元，比上年末增加2085亿元，增长7.86%。交通银行(601328，古八)深化改革方案6月份经国务院批准。改革方案从优化股权结构、完善公司治理、深化内部改革、加强外部监管等方面提出了一些改革措施，有助于促进交通银行(601328)有效转变经营机制，增强市场竞争力，增强服务实体经济的能力。

其他金融机构的改革继续推进。8月，长城东方资产管理公司转型重组方案获批，资产管理公司商业化转型进一步推进。12月，中国邮政储蓄银行成功引进10家境内外战略投资者，融资规模451亿元，实现了从单一股东向股权多元化迈出的一步。河北省礼县农村信用社改革重组顺利完成，区域金融风险得到有效化解。

(4)国内监管有效性不断增强，深入参与国际银行业监管改革

国内监管有效性不断增强。中国人民银行不断完善宏观审慎管理机制和手段，继续发挥差别化准备金动态调整机制的反周期调整和结构导向作用，督促商业银行不断提高流动性管理的主动性和科学性。银监会进一步完善商业银行杠杆率管理、流动性覆盖率信息披露等一系列监管制度，增强银行体系应对风险的能力，监管有效性不断提高。相关监管部门分工合作，加强监管和判断，支持商业银行补充资本，有效防范信用风险和流动性风险，加强影子银行审慎管理，监管的针对性和有效性不断增强。

深入参与国际银行业监管改革。中国人民银行、财政部、银监会等相关部门继续深入参与金融稳定委员会(FSB)和巴塞尔银行监管委员会(BCBS)的监管改革，稳步推进相关标准和指引在中国的实施。充分参与金融稳定委员会关于全球系统重要性银行(G-SIBs)总吸收损失能力(TLAC)的政策制定，充分反映新兴市场经济体的需求；继续推动国内G-SIBs成立危机管理团队，制定更新恢复处置方案，开展处置能力评估，加强有效处置机制建设。继续参与BCBS商业银行信贷风险、市场风险和操作风险监管改革；进一步推进巴塞尔协议三实施，构建符合国际标准的银行业监管框架，引导商业银行稳步实施资本、杠杆率和流动性新监管标准，研究完善国内系统重要性银行(D-SIBs)的评价方法和监管规则。

存款保险制度顺利实施。2015年5月1日，《存款保险条例》生效。制度建立以来，银行业运行平稳，大中小银行存款保持稳定。所有接受存款的银行业金融机构都办理了保险手续，开始收取保费，制度实施稳步推进。存款保险制度作为金融业的一项重要的基本制度安排，对于完善金融安全网，加强对存款人的保护，促进市场化金融风险防范和处置机制的形成，建立维护金融稳定的长效机制具有重要意义。

二、鲁棒性评估

资产质量的下行压力继续加大。2015年，受经济增长放缓、外部需求萎缩、经营困难等多重因素影响，商业银行不良贷款继续反弹。年末银行业金融机构不良贷款余额1.96万亿元，不良贷款率1.94%。其中，商业银行不良贷款余额1.27万亿元，比上年末增加4319亿元，连续17个季度回升；不良贷款率为1.67%，比去年底上升0.43个百分点。银行业金融机构利息贷款余额4.45万亿元，比上年末增加1.18万亿元；贷款利率为4.69%，比去年底提高了0.71个百分点(见图3-5)。银行业金融机构逾期贷款2.81万亿元，比上年末增加1.01万亿元，增幅56.52%；逾期贷款占贷款余额的2.8%，比上年末上升0.77个百分点；逾期90天以上的贷款余额与不良贷款余额的比例为94.63%，比上年末上升14.55个百分点。商业银行拨备覆盖率181.18%，比上年末下降50.86个百分点；贷款拨备率为3.03%，比上年末提高0.13个百分点。

资本充足率稳步上升。截至年末，商业银行资本充足率为13.45%，同比上升0.27个百分点，保持在较高水平(见图3-6)。核心一级资本充足率为10.91%，比上年末提高0.35个百分点。核心一级资本占净资本的81.1%，资本质量处于较高水平。

利润增速继续放缓。2015年银行业金融机构净利润1.97万亿元，同比增长2.39%，增速下降8.1个百分点，连续两年下降。年末银行业金融机构资产利润率1.06%，比上年末下降0.13个百分点，资本利润率14.35%，比上年末下降2.8个百分点，净息差2.47%，同比下降0.24个百分点。非利息收入占比24.1%，同比增长3.7个百分点(见图3-7)。随着金融市场的发展和利率市场化的不断推进，存贷款利率差明显缩小。年末银行业金融机构净利息收入占营业净收入的56.96%，比上年下降4.88个百分点。

信用风险一般可控，非金融企业债务风险上升。2015年，银行业金融机构信贷风险增加，银行信贷总额超过10亿元的企业债务风险事件明显增加，但总体风险可控。非金融企业债务负担沉重，高负债率使许多企业丧失了扩大债务融资的能力。一些企业依靠“借新还旧”甚至“借新还息”勉强维持，容易导致企业债务风险，并可能沿着债务链和产业链蔓延。此外，产能过剩行业和部分地区企业之间相互保险、联合保险的现象较为普遍，导致交叉违约和风险传染，更容易引发或加剧企业债务风险。

房地产市场分化。2015年，中国房地产市场呈现出区域分化的特征。东部、中部和西部地区的销售额分别增长23.1%、12.5%和5%；一些城市仍存在房价下行预期。截至年末，银行业金融机构房地产贷款余额20.97万亿元，占各类贷款余额的21.57%，比上年末下降0.48个百分点；房地产不良贷款余额1042.73亿元，不良率0.5%。部分地区房地产贷款不良率上升。

流动性合理充裕，但不稳定因素较多。截至年末，商业银行流动性比例为48.01%，存贷比为67.24%，整体流动性合理充裕。但是，以下不稳定因素依然存在。第一，存款大幅波动依然明显。2015年银行业金融机构存款月度最大波动超过4万亿元(见图3-8)。存款占商业银行总负债的比例从2006年底的87.2%下降到2015年底的75.4%。第二，银行资金来源的稳定性有待提高。2015年银行业金融机构存款逐月增速不足10%，其中环比增速为负，稳定性差的银行间负债增速较快。年末银行业金融机构同业负债占比14.48%，比上年末上升2.1个百分点。一些银行间业务占比高、资产负债期限错配严重的中小银行，流动性风险管理难度加大。

表外业务持续增长，潜在风险依然存在。年末银行业金融机构表外业务(含委托贷款)余额82.36万亿元，比上年末增加16.2万亿元，增长24.48%。表外资产规模相当于资产负债表上总资产的42.41%，比上年末增长3.07个百分点。其中委托贷款12.38万亿元，承兑汇票10.43万亿元。商业银行表外业务管理仍然薄弱，表内和表外风险可能发生交叉感染。

私人融资和非法集资的风险已经上升。2015年，中国民间融资活动非常活跃，非法集资问题突出，存在风险向正规金融体系传导的可能性。一些民间融资机构通过互联网将产品分销到全国各地，以P2P对等借贷等互联网金融平台和理财公司的名义变相从事信用中介业务。潜在的风险不容忽视，一些平台，比如电子租赁，已经承担了风险。

金融案件呈上升趋势，具有融资功能的非金融机构风险突出。在经济下行背景下，部分地区金融生态环境恶化，企业逃债、内外勾结骗取银行资金等金融案件呈上升趋势，扰乱了当地金融秩序。一些银行的内部管理需要加强，银行承兑汇票丢失等情况时有发生。一些小额贷款公司、典当行、融资担保公司等具有融资功能的非金融机构，由于内部管理不善、外部监管不足，风险频发。

三.前景

2016年，银行业面临的经营环境将更加严峻复杂，提高质量、提高效率、防范风险的任务将更加艰巨。银行业将适应宏观经济形势的变化，坚持金融服务对实体经济的本质要求，有效提高金融风险管理能力，保持无系统性区域金融风险的底线。

我们将继续实施稳健的货币政策，有效支持实体经济发展。落实党中央、国务院关于去产能、去杠杆、去库存、降成本、短板的决策部署，合理把握信贷供给，优化信贷结构，提高信贷资金使用质量和效率，更有效地支持经济转型升级。加强信贷政策与产业政策的协调，促进产业稳定增长，调整结构提高效率，促进先进制造业发展和养老金融服务创新，支持重点领域和行业转型调整。做好京津冀、一带一路、长江经济带协调发展的金融支持和国际能力合作。积极发展普惠金融，增加对贫困地区的信贷供应，加大对涉农和小微企业等薄弱环节的信贷支持。

继续深化改革，增强可持续发展能力。加快实施发展型政策性金融机构改革方案，科学建立资本约束机制，完善治理结构，完善财税支持政策，建设符合中国特色、更好服务经济发展、可持续运行的发展型政策性金融机构。继续深化大型商业银行改革，完善公司治理，在日常经营管理和风险控制中真正落实公司治理要求。推动中国农业银行三农金融部不断提高服务三农和县的能力和水平。落实交通银行深化改革方案(601328，共享)。继续推进邮政储蓄银行、资产管理公司等机构改革。实现民营银行设立的常态化，拓展民间资本进入银行业的渠道和途径。继续做好存款保险制度实施工作，建立维护金融稳定的长效机制。

推动商业银行转变盈利模式，多渠道补充资本。在利率市场化背景下，我们将不断完善银行业内部控制体系，提升独立合理定价能力和风险管理水平。鼓励银行加强债务成本管理，不断提高中间业务收入比重，改变过于依赖净息差的盈利模式。推动银行通过股票和债券市场补充资本，进一步提高资本充足率水平和质量，为服务实体经济和抵御风险奠定坚实基础。

加强金融风险判断、调查和应对，及时化解和处置各种风险。我们将继续加强对经济发展、产业结构调整、转型升级的后续分析，关注实体经济，特别是产能过剩、房地产和地方政府债务等行业的潜在风险。密切关注银行业金融机构资产质量和流动性变化。加强民间融资监管，判断小额贷款公司、融资担保公司、典当行、融资租赁公司等非金融机构的风险状况和发展趋势。完善风险应对计划，及时化解和妥善处理金融风险。严厉打击非法集资活动，遏制非法集资蔓延，做好民间融资风险事件应对工作。

借鉴国际银行业监管改革成果，提高银行业监管水平。进一步推进巴塞尔协议三实施，构建符合国际标准的银行业监管框架，引导商业银行按照既定计划，稳步实施资本、杠杆率和流动性监管新标准。继续研究完善D-SIBs的评估方法和监管规则，指导我国G-SIBs制定回收处置计划，开展处置评估，不断完善有效处置机制建设。