垂直搜索产品 金融垂直搜索：等风来 做一只长了翅膀的猪

文/徐国允

在银网中心大厅的门口，看到某银行信用卡工作人员在向来往的人群推销，叶大清抑制不住兴奋地告诉来走访的记者；大家快来看，他们还是用这种方式推销信用卡！

身高1.8以上的叶大清，在全球顶级金融和互联网企业CapitalOne、美国在线、美国运通公司和PayPal工作了十余年后，2011年秋，联合创立了融360，一家金融垂直搜索网站，金融版的“去哪儿‘

在拿完AB轮融资后，融360交出了2岁的成绩单：一端是4300万中小企业，3000万个体经营者，2亿目标消费者，一端是6000家金融机构、15000个金融产品

截止2013年底，融360全国城市覆盖将近100个，用户累计申请金额近3000亿元，获得批准近三百亿元。其中经营性贷款的申请金额累计过千亿元，审批通过约百亿元。成功率达到10%左右。

对于这个成功率，叶大清并不是很满意，但事实上，作为互联网金融细分领域金融垂直搜索早已是兵家激争之地，

融360样本：

要赶超阿里金融

和传统的搜索相同，在金融垂直搜索平台上，用户可以根据自己的职业、收入、名下资产选择申请贷款，在输入搜索条件后，不同贷款产品利率、总利息、月供、放款时间、贷款金额等一目了然。在此情况下，用户可以自主选择申请，申请之后，信贷经理通过电话和用户线下沟通。

盈利模式主要有三种：一是向金融机构推荐贷款客户，并收取推荐费（50元~100元）；二是帮助用户完成整个贷款流程，收取0.5%~3%贷款额作为返佣；三是金融机构投往该网站的广告费。据悉，目前前两项收入占据融360总收入的95%。

在叶大清的思维中，融360是北京土生土长的公司，2011年，他离开全球顶级的工作机构，来到被喻为宇宙中心五道口的华清嘉园。

“我们七八个月的时间是在一个三居室的民宅里面，当时客厅就是研发工程师，有一个卧室就是一个我们的办公室，我们的服务器刚开始都是放洗手间地，很多流动性”，幽默亲和的叶大清如此回忆那段最初的日子。

产品最初是在2012年1月上线，最初在上海上线，这一年的时间，融360做的是和银行建立合作关系，简单而言，是将银行的各类贷款产品搬到网上，从而建立起自己的大数据平台。

“其实我们刚开始是人工去接单的”，叶大清毫不避讳公司最初时的原始创业手段，而人工扫街的方式，几乎是类似房产垂直领域搜房网、汽车垂直领域汽车之家等早期数据获取方式。

到2012年4月份，融360移动端上线，2013年三季度，信用卡上线，截止目前，通过融360累计申请的金额已达到3000亿，获得批准的为300亿，整体成功率为10%左右。

在一个垂直搜索平台完成300亿的资金是什么概念？可以同比的是，整个P2P行业去年一年的存量是在几百亿的规模。

叶大清的愿望不小：希望到今年四季度时，通过融360搜索平台，最终获准的贷款金额能够超过一个大银行，比如达到千亿的规模，或者能够超过阿里金融。

互联网金融3.0

C2B定制将成为可能

和传统搜索竞价排名不同，叶大清坚持自己做的是互联网公司，要根据用户的需要为用户选择最为匹配的金融产品，是个性化的推荐。

在用户端，叶大清说融360会一直坚持免费，“如果我们做竞价排名，愿意给我们出钱的，毫无以为是利息高的，高利贷等等，但对用户来讲，批准率，免费能拿到贷款是最好的用户体验”。

在叶大清看来，金融垂直搜索属于互联网金融，“如果从互联网金融表面，冰山一角20%是互联网，其实下面全是金融，这还回到金融的本身。”

和互联网金融中其他模式截然不同的是，作为金融垂直搜索平台，在经营商均不碰钱，一不吸储，二不放贷。

也正是因为不碰钱，所以在1月6日，网传107号文出台，在叶大清看来，因为不碰资金，所以对影子银行的监管对金融垂直搜索的影响非常之小。

事实上，互联网金融从1.0的信息平台，到2.0的交易平台，再到3.0，叶大清认为应该是服务平台、决策平台，核心是对风险管理，包括对用户需求的满足，“能不能够一个线下的网点没有人，或者有人只是协助”。

据统计，百度目前每天有3亿次的金融相关的搜索，用户通过在线搜索金融产品已随着中国网民的成长不断成长，中国年轻一代的网民通过在线搜索金融产品的意向已愈发强烈。

据波士顿咨询(BCG)2010年底的调研，中国消费者通过网站了解消费金融产品和信用卡的比例为28%左右，获取车贷房贷的比例为11%左右，50%以上仍通过银行咨询和代理商推荐的方式。

同比国外的数据，美国有将近80%的人每年至少有一次在线搜索金融产品，而谷歌数据显示，Google现在是美国最大的广告公司，销售收入超过电视台和报纸，而且谷歌最大的一个品类其实是金融和保险。

如果这个数字从28%翻一翻，上升到50%将怎样？叶大清判断，乐观估计，两三年内在线搜索申请产品的比例有望上升至50%以上。消费信贷、小微经营贷款和理财产品将是零售银行业务未来10年发展的三大增长引擎。

估计到2020年，行业总收入将达到1.5万亿人民币，约为2011年的近两倍，跃居仅次于美国的零售银行市场。到2020年，小微企业贷款余额预计将大幅增长至约3.7万亿元

此外，融360调研发现，中国式贷款已接近危险区，调研结果显示，中国式的贷款现状是，如果以没有通过贷款审批的数量占贷款申请总数的比例衡量贷款的饥渴度，这个饥渴度已接近危险区，

统计显示，实体经济中最有活力的地方最需要资金线上申请贷款，经营贷中服装、制造业、餐饮是主流，其中，饥渴度强五的城市分别是杭州（70%）、宁波（69%）、佛山（69%）、惠州（71%）、中山（71%）。

和同类的金融垂直不同，融360要做的是一个个性化的推介系统，为此，融360也发现了一个有趣的趋势：比如上海人爱买车，北京人爱买房，深圳人爱消费，这让金融的C2B成为可能。

在移动端也有有意思的趋势，比如经营贷款申请高峰期是下午3点—5点，老板一般上午是谈合同、跑业务，下午一般是找钱，这个顺序全国也不一样，天津是早上找钱的人多，广东是晚上8点—10点，华南因为老板们可能晚上吃夜宵、聊天。

为此，叶大清总结，未来金融搜索将呈现大众化、年轻化、小微化、个性化、移动化五大趋势。

快马拉慢马

咯吱咯吱响

尽管是互联网金融细分领域，金融垂直搜索早已是兵家热争之地。

去年3月，今年3月，好贷网正式上线。与融360不同，前者侧重于个人房贷、车贷、消费贷；后者则偏重于中小企业经营贷。

不仅如此，类似的金融搜索平台还有资信客（2012年4月上线）、安贷客（2012年9月上线）、91金融超市（今年1月上线）等十余家公司。

去年8月7日，融360宣布于7月中旬完成B轮3000万美元融资，创造了今年以来互联网金融业的最大额融资纪录；微软创投加速器10月24日披露，其孵化的三期项目91金融超市获得宽带资本、经纬创投等机构的6000万人民币注资；好贷网亦获得本土创投同创伟业旗下早期基金1000万元人民币注资。

除了背后资金之争，搜索基础上的延伸服务之争不断升级，去年7月，融360于推出信用卡服务，在该公司网站可以浏览各家银行的信用卡信息，还可以申办信用卡及申请信用卡贷款。

好贷网也不慢步，积极联姻Discuz!（国内知名社区软件和服务提供商）等第三方机构，推出面向互联网初创企业的低息贷款产品—“中国好贷款”。

91金融则打起了“重度服务”的旗号，突出了导购性质：在分析用户需求与资质后直接推荐匹配度最高的产品，并帮助用户完成申请。

作为搜索巨头百度，在去年同样宣布布局互联网金融，与融360有点类似，也是一个对接贷款者与金融机构的搜索平台。

与融360不同的是，百度仅仅提供了信贷产品的搜索，申请与沟通需要跳转到金融机构的官方网站进行，也就是说百度仅仅提供标准化的产品搜索，并没有对个性化的产品和用户进行深度的分析和挖掘。

对与百度之间的竞争，叶大清解释，百度在不同的行业，旅游、教育包括医疗、金融，多是一个合作的模式，融360产品上线不久就跟百度有非常深度的合作，包括最近的金融之星双方也是合作关系。

同样，在去年12月，搜房网宣布宣布其电子商务平台升级至5.0版本，并正式启动“中国房地产金融开放平台”战略，该平台的首款针对搜房卡会员定制的“家天下消费贷”在11日开始接受在线申请。

负责金融业务的搜房控股副总裁赵宏强告诉本站，除“家天下消费贷”外，建设银行、浦发银行、平安银行、广发银行等多家银行携多款定制化金融产品将陆续入驻，届时贷款、消费、还款、支付、理财等与购房居家生活相关的金融服务均可在线一站完成。

无论是同类平台竞争，还是原有巨头的加入战局，2014年金融垂直搜索领域的竞争无疑更加激烈。

宏源证券分析师易欢欢在一份分析报告中指出，伴随着金融产品的触网，快速实现买卖双方匹配对接的需求也逐步增大。金融产品垂直搜索和金融产品销售平台便会应运而生，就如同网络购物的兴起带动了一淘网等购物搜索和eBay、阿里巴巴以及亚马逊等平台业务的大发展。

易欢欢认为，由于金融产品相对更为复杂，决策周期也比较长，因而金融产品搜索和平台在提供需求匹配的时候，还会衍生出决策支持等增值服务。

“虽然金融产品的销售大平台还没有出现，但我们认为未来很可能会出现几家大型的线上金融平台，主要提供标准化、规模化的产品和服务，同时也会出现多家专业金融公司，提供线上线下相融合的个性化、定制化产品和服务”，易欢欢称。

央行副行长刘士余在一次会议上表示，中国P2P和众筹三年之内能做到全球第一，并希望搜索引擎能在五年内做到全球第一。

“中国的金融和互联网如果是一快一慢两匹马，金融是一匹慢马，被互联网给拉动了，中国有3亿人，都是有金融需求的，这个就是痛点”。

“今年是马年，三匹马拉着一个车是中国，美国银行有200年的历史，中国的银行其实有千年的历史，因为中国是一个千年的大车，被互联网这20年的快马，包括互联网金融这一两年的快马拉，是肯定会嘎吱嘎吱响的，今年就让它响吧’。

至于会不会散架，叶大清说，“散架不能说没有可能的，但是可能某个部分会垮”，究竟谁会垮，等风来，但愿金融垂直搜索是台风口一只长了翅膀的猪。